سطوح فیبوناچی

این نقاط و سطوح نه تنها برای سهام بلکه برای معامله گران روزانه daytrading ها در بازارهای مختلف مانند آتی سکه، فارکس یا حتی سهام نقدشونده بورس اهمیت زیادی دارند.

فیبوناچی فن چیست؟

فیبوناچی فن (Fibonacci Fan) چیست و چه کاربردی در ترید ارزدیجیتال دارد؟

فیبوناچی فن (Fibonacci fan) یک فن نمودار سازی است که در تجزیه و تحلیل تکنیکال استفاده می‌شود و از نسبت فیبوناچی برای پیش‌بینی سطح پشتیبانی و مقاومت به صورت گرافیکی استفاده می‌کند.

از نسبت فیبوناچی می‌توان برای توصیف تناسب در اشیا از کوچکترین عناصر سازنده طبیعت مانند اتمها گرفته تا پیشرفته‌ترین الگوهای جهان مانند اجرام آسمانی بزرگ که تصور نمی‌شود، استفاده کرد. طبیعت برای حفظ تعادل به این نسبت ذاتی متکی است، اما به نظر می‌رسد بازارهای مالی نیز با این «نسبت طلایی» مطابقت دارند.

نکات کلیدی فیبوناچی فن

فیبوناچی فن (Fibonacci fan) روشی برای رسم سطح پشتیبانی و مقاومت بر اساس نسبت‌های ارائه شده توسط سطح فیبوناچی است.
خطوط روند در فواصل ۲۳٫۶، ۳۸٫۲، ۵۰ و ۶۱٫۸ درصد از هم جدا می‌شوند تا پیش‌بینی بازگشتها را انجام دهند.
نسبت فیبوناچی، که به عنوان «نسبت طلایی» نیز شناخته می‌شود، تقریباً ۱٫۶۱۸ است. این نسبت در سراسر علوم طبیعی و اجتماعی یافت می‌شود.

درک فیبوناچی فن (Fibonacci fan)

فیبوناچی فن، مجموعه ای از خط روند متوالی هستند که از طریق یک قله یا اوج از طریق مجموعه ای از نقاط دیکته شده توسط بازیابی فیبوناچی، کشیده می‌شوند. برای ایجاد آنها، یک معامله گر خط پایه ای را ترسیم می‌کند که فن را پایه‌گذاری می‌کند، که معمولاً قیمت‌های پایین و بالا را برای یک دوره زمانی مشخص پوشش می‌دهد.

برای رسیدن به سطح اصلاح، معامله گر اختلاف قیمت را در انتهای پایین و بالا با نسبت‌های تعیین شده توسط سطح فیبوناچی، به‌طور معمول ۲۳٫۶ درصد، ۳۸٫۲ درصد، ۵۰ درصد و ۶۱٫۸ درصد تقسیم می‌کند. خطوطی که با اتصال نقطه شروع برای خط روند پایه و هر سطح اصلاح شکل می‌گیرند، فیبوناچی فن را ایجاد می‌کنند.

معامله گران می‌توانند از خطوط فیبوناچی فن سطوح فیبوناچی برای پیش‌بینی نقاط اصلی مقاومت یا پشتیبانی استفاده کنند، در این صورت ممکن است انتظار روند معکوس قیمت‌ها را داشته باشند. هنگامی که یک معامله گر الگوهای موجود در یک نمودار را شناسایی کرد، می‌تواند از این الگوها برای پیش‌بینی حرکت‌های آینده قیمت و سطح حمایت سطوح فیبوناچی و مقاومت در آینده استفاده کند. تریدرها برای پیش‌بینی معاملات خود از پیشبینی‌ها استفاده می‌کنند.

استراتژی‌های سرمایه‌گذاری نسبت فیبوناچی

توالی فیبوناچی با ارقام صفر و یک شروع می‌شود، سپس بی‌نهایت با عدد بعدی در توالی برابر با مجموع دو عدد قبل از آن ادامه می‌یابد (به عنوان مثال ۰، ۱ ، ۱، ۲ ، ۳، ۵ ، ۸، ۱۳، ۲۱، ۳۵ و غیره) نسبت هر اصطلاح مجاور تقریباً برابر با ۱٫۶۱۸ است که در ریاضیات با حرف یونانی phi (Φ) نشان داده می‌شود، و به‌طور تصادفی زیربنای تعداد زیادی از الگوهای طبیعی است. به دلایل ناشناخته، به نظر می‌رسد قیمت نیز در الگویی مطابق با نسبت فیبوناچی رفتار می‌کند.

تجزیه و تحلیل تکنیکال مبتنی بر نسبت فیبوناچی برای هر دو محور قیمت و زمان نمودارها وجود دارد. تحلیلگران همچنین می‌توانند با استفاده از مقادیر برگشتی برای تولید قوس یا فن با استفاده از مقیاس‌های حسابی یا لگاریتمی استفاده کنند. به نظر می‌رسد هیچ‌کس نمی‌داند که آیا این ابزارها به این دلیل کار می‌کنند که بازارها نوعی الگوی طبیعی از خود نشان می‌دهند یا بسیاری از سرمایه گذاران از نسبت فیبوناچی برای پیش‌بینی حرکات قیمت استفاده می‌کنند و آنها را به عنوان پیشگویی خودکفا معرفی می‌کنند. در هر صورت، سطح کلیدی حمایت و مقاومت معمولاً در سطح ۶۱٫۸ درصد در هر دو روند صعودی و روند نزولی اتفاق می‌افتد.

برای استخراج سه نسبت کلیدی که معمولاً در تحلیل تکنیکال بر اساس سطح فیبوناچی استفاده می‌شود، به سادگی می‌توانید نسبت یک عدد را پیدا کنید. اعداد مجاور معکوس phi یا ۰٫۶۱۸ را تولید می‌کنند که مربوط به سطح اصلاحی ۶۱٫۸ درصد است. اعداد با فاصله دو مکان از توالی نسبت ۳۸٫۲ درصد و اعداد سه مکان با فاصله نسبت ۲۳٫۶ درصد را نشان می‌دهند.

سطوح فیبوناچی

انواع ابزارهای فیبوناچی در بازارهای مالی، روشی برای تحلیل بازگشت یا ادامه روند هستند. به بیان دیگر ابزارهای فیبوناچی نقاط حمایت و مقاومت هستند که با ابزارها و روش‌های گوناگون رسم می‌شوند. در استفاده از ابزارهای مذکور درصدها اهمیت فوق‌العاده‌ای دارند. لازم است بدانید فیبوناچی شامل طیف گسترده‌ای از ابزارها می‌شود که چهار مورد از آن‌ها بیشتر از بقیه اهمیت دارند.

ابزارهای فیبوناچی:

سطوح فیبوناچی
• فیبوناچی اصلاحیFibonacci Retracement (RET)
• فیبوناچی خارجی Fibonacci Extension (EXT)
• فیبوناچی انبساطی Fibonacci Expansion (EXP)
• فیبوناچی پروژكشن Fibonacci Projection (PRO)

فیبوناچی اصلاحی (FIBONACCI RETRACEMENT)

شاید بتوان گفت که مهمترین ابزار فیبوناچی همین ابزار فیبوناچی اصلاحی است. در واقع فیبوناچی اصلاحی کاربرد بسیار بیشتری نسبت به سایر موارد دارد.

با استفاده از فیبوناچی اصلاحی می‌توانیم درصدهای احتمالی برای پایان یک حرکت اصلاحی را تخمین زده و نقاط ورود مناسبی را بدست بیاوریم. پیش از آنکه درباره این ابزار توضیح دهیم، لازم است با درصدهای فیبوناچی اصلاحی آشنا شوید. سطوح کلیدی در این ابزار شامل پنج سطح «۲۳.۶ درصد»، «۳۸.۲ درصد»، «۵۰ درصد»، «۶۱.۸ درصد»، «۷۸.۶ درصد» است.

درصدهایی که اشاره شد، مهمترین درصدهای فیبوناچی اصلاحی هستند، البته از بین این درصدها، ۶۱.۸ که معروف به درصد طلایی است، اهمیت بیشتری دارد و اکثر حرکات اصلاحی در ۶۱.۸ به اتمام می‌رسند.

همچنین توجه داشته باشید که نسبت ۵۰ درصد جزو اعداد اصلی سطوح فیبوناچی فیبوناچی نیست، اما معامله‌گرها اعتقاد دارند که قیمت به سطح ۵۰ درصد واکنش خوبی نشان می‌دهد، به همین دلیل است که عدد ۵۰ نیز در این ابزار گنجانده شده است.

در ابتدا می‌خواهیم فیبوناچی اصلاحی(RET) را برایتان شرح دهیم. زمانی که بازار در روندی خاص در حرکت است، در مقاطعی تمایل برای اصلاح قیمتی دارد که در این‌گونه اصلاح هرگز از کف و سقفی که ما فیبوناچی را رسم کرده‌ایم، فراتر نمی‌رود.

شیوه رسم این ابزار:

۱ ابتدا باید یک‌روند خاص را مشخص کنیم. این روند می‌تواند صعودی یا نزولی باشد.

۲ نکته‌ای که باید توجه داشته باشیم، این است که تشخیص استفاده از ابزار کاملا شخصی است و بی‌شک تجربه می‌تواند اولین مؤلفه‌ مهم در استفاده از آن باشد و برای تشخیص نقاط کف و سقف، تجربه به‌طور محسوس خود را نشان می‌دهد.

۳ برای رسم باید در روند صعودی پس از انتخاب ابزار، کف را به سقف و در روند نزولی سقف را به کف وصل کنیم.

۴ برای نحوه‌ی معامله باید منتظر واکنش معامله‌گران در یکی از سطوح فیبوناچی باشیم. به‌بیانی برای تشخیص اینکه این سطح حمایت یا مقاومت است، باید تمام پارامترهایی که برای یک حمایت یا مقاومت در حالت عادی بررسی می‌کردید، را لحاظ کنید. در این میان نسبت‌های ۶۱.۸ درصد و ۳۸.۲ درصد از اهمیت برگشتی بیشتری برخوردار هستند. ابتدا باید روی تراز ۳۸.۲ درصد حساس بود و درصورتی‌که این تراز را رد کرد، به ۶۱.۸ درصد حساس شد و درصورتی‌که از این تراز عبور کند، تراز بعدی ۷۸.۶ درصد خواهد بود و درصورتی‌که این سطح بشکند، احتمالا با کف قیمتی برخورد می‌کند و به‌احتمال‌زیاد این کف را می‌شکند.

با این تفاسیر اگر روند صعودی باشد، ما می‌توانیم از این ابزار برای بررسی حمایت‌های آن استفاده کنیم که در مثال‌های زیر این امر به‌وضوح مشخص‌ شده است. بعد از انتخاب، نقطه یک را به دو وصل می‌کنیم تا سطوح به دست بیاید.

فراموش نكنید كه این دو نقطه یك حداقل و حداكثر هستند.

نمودارهای زیر برای به دست آوردن حمایت‌ها در داخل روند استفاده ‌شده است، می‌توانیم برای به دست آوردن مقاومت‌ها در داخل یک‌روند صعودی هم به دست بیاوریم. توجه كنید كه حالت اصلاحی مربوط به داخل یک كف و سقف است.

فیبوناچی خارجی FIBONACCI EXTENSION

فیبوناچی خارجی(EXT) ابزاری است که برای پیش‌بینی سطوح قیمتی بیش از ۱۰۰ درصد به‌کار می‌آید، به‌صورتی که اگر سهمی از سقف قبلی خود عبور کند، برای اینکه بتوانیم سطوح مقاومتی جدید سهم پس از عبور از سقف قبلی را شناسایی کنیم، می‌توانیم از این ابزار استفاده کنیم.

شیوه رسم این ابزار:

برای رسم فیبوناچی خارجی کافی است که دقیقا برعکس حالت اصلاحی نقطه حداکثر سقف قبلی را به کف وصل کنیم. همان‌طور که در شکل زیر مشاهده می‌کنید، برای سهم زیر به این صورت توانستیم نقاط مقاومت جدید را شناسایی کنیم. همین امر برای حالت برعکس نیز صادق است، به‌صورتی که در این حالت سهم از کف قبلی خود عبور می‌کند و این سطوح فیبوناچی بار با وصل کردن نقطه حداقلی به حداکثر قبلی خود می‌توانیم سطوح جدید سهم را شناسایی کنیم. لازم به ذکر است که این ابزار را با اصلاحFibonacci Expansion (EXP) نیز معرفی می‌کنند.

در این حالت نقطه یک را به دو وصل می‌کنیم تا نقاط خارجی به دست بیاید؛ بنابراین برای یک حالت خارجی و به‌دست آوردن نقاط مقاومتی از این الگو استفاده‌ شده كه هم در روند صعودی و هم در روند نزولی می‌توانیم از آن استفاده کنیم.

توجه داشته باشید كه فیبوناچی خارجی برای خارج یک كف و سقف است؛ به مثال‌های زیر توجه کنید.

فیبوناچی پروژكشن FIBONACCI PROJECTION

فیبوناچی پروژكشن(PRO) در متاتریدر به‌اشتباه از فیبوی Exp نام‌برده شده است، درحالی‌که Pro باید نام گذاری می‌شد، ولی در Dynamic Trader به عنوان Apps نامیده می‌شود.

شیوه رسم این ابزار:

برای استفاده از فیبوناچی پروژكشن سطوح فیبوناچی باید از سه‌نقطه استفاده شود که این سه‌نقطه شامل نقطه‌ کف، سقف و یک اصلاح چه در صعود و چه در نزول است که به ترتیب باید این سه‌نقطه را با نمودار تیک زد؛ یعنی ابتدا کف یا سقف سپس سقف یا کف و در آخر با کشیدن ابزار تا نقطه اصلاح نقاط خارج از بازه را برای ما به دست می‌آورد.

با توجه به اشکال زیر همان‌طور که مشاهده می‌کنید، این ابزار بیشتر در روندهای صعودی یا نزولی تکرار می‌شوند که به‌اصطلاح به آن‌ها رالی می‌گویند و اعتبار بیشتری دارد.

طبق الگوی زیر زمانی كه از محور خط‌چین افقی و خط A عبور كنیم، می‌توانیم برای پیش‌بینی قیمت از سه‌نقطه استفاده كنیم و ابزار را به‌صورت زیر رسم كنیم. ابتدا نقطه اول ابزار روی یک، سپس نقطه دوم روی دو و در نهایت تا نقطه سه می‌کشیم تا نقاط مقاومت در آینده به دست بیاید.

قسمت دوم: کی، کجا و چرا فیبوناچی؟

این نقاط و سطوح نه تنها برای سهام بلکه برای معامله گران روزانه daytrading ها در بازارهای مختلف مانند آتی سکه، فارکس یا حتی سهام نقدشونده بورس اهمیت زیادی دارند.

بورس24 : فیبوناچی یکی از ابزارهایی است که برخی از تریدرها و معامله گران به آن اعتقادی ندارند که علت آن بیشتر به دلیل قدیمی بودن ریشه فیبوناچی یعنی قرن 12 میلادی یا شاید پیچیده بودن آن می باشد. این در حالی ست که مفهوم سری فیبوناچی چندان هم غیر قابل فهم نیست کما اینکه این نسبت ها نه تنها در بدن انسان بلکه در طبیعت هم به وضوح دیده می شود که در بخش قبل در خصوص آن صحبت کردیم.

معامله گران و سرمایه گذاران معمولا در شناسایی نقطه مناسب و خوب برای سطوح خرید یا فروش و همچنین حد ضرر ها با مشکلاتی مواجه هستند و همین موضوع احتمال یک معامله سود آور را کاهش می دهد به طوریکه با عدم شناخت و محاسبه دقیق سطوح قیمتی نه تنها احتمال اشتباه در معامله وجود دارد بلکه با عدم آگاهی نسبت به حد ضرر، زیان سرمایه گذار می تواند فراتر از حالت عادی شود.

حد ضرر نقطه ای ست که با کاهش قیمت به زیر آن سطح، شناسایی زیان به جای نگهداری توصیه می شود تا بدین وسیله از زیان بیشتر جلوگیری به عمل آید.

اینها اصلی ترین دلایل اهمیت سطوح فیبوناچی برای تحلیل و انتخاب نقاط مناسب هستند که به کمک تحلیلگران و معامله گران می آیند. این نقاط و سطوح نه تنها برای سهام بلکه برای معامله گران روزانه daytrading ها در بازارهای مختلف مانند آتی سکه، فارکس یا حتی سهام نقد شونده بورس اهمیت زیادی دارند.

بدون آنکه بخواهیم در مفاهیم ریاضی مثل اعداد فیبوناچی غرق شویم از زاویه معامله و ترید سطوح فیبوناچی که با سری های عددی بدست می آیند را بررسی خواهیم کرد. نسبت های فیبوناچی که از تقسیم یک عدد بر عدد دیگر این سری جادوییحاصل می شونداز طبیعت بدست آمده اند و نسبت های مهم و پر تکرار آن در تحلیل تکنیکال به کار می روند که نسبت طلایی 61.8% که در حقیقت از تقسیم یک عدد به عدد بعد بدست می آید از پر کاربرد ترین آنها می باشد. سایر نسبت ها نیز به طرق مختلف بدست می آیند که این نسبت ها را بر قیمت های سهم اعمال می کنیم و سطوح ویژه ای بدست خواهد آمد. به بیان دیگر برای مثال نسبت 50% و 61.8% را برای سهم 1000 تومانی تخمین می زنیم و سطوح با اهمیتی حاصل خواهد شد. از مهم ترین نسبت های فیبوناچی می توان به 23.6% ، 38.2%، 50% و 61.8% اشاره کرد. در مثال زیر روند قیمت دلار در بازار آزاد طی دوره ای در سال 91 و 92 نشان داده شده است. نحوه واکنش قیمت به سطوح قرمز رنگ می تواند جالب باشد.

سه دلیل اصلی برای سطوح فیبوناچی استفاده از نسبت های فیبوناچی وجود دارد؛

اول پیدا کردن سطوح حمایت و مقاومت

دوم یافتن اهداف قیمتی در روند نزولی یا صعودی

و سوم تعیین حد ضرر مناسب برای معاملات

نخستین قدم برای یک تحلیلگر یافتن سطوح حمایت و مقاومت است و در آینده به سراغ این سطوح و نحوه یافتن آنها با فیبوناچی به صورت عملی خواهیم رفت. پیش از آن بد نیست تعریفی از سطح حمایت و مقاومت ارائه شود.

سطح حمایت support : نقطه یا قیمتی ست که روند قیمتی با رسیدن به آن، می تواند دچار تغییر شده و عوض گردد. این سطح در هنگام ریزش قیمت مانع از ادامه روند نزولی می شود و بهترین نقطه برای خرید سهام در نزدیکی چنین سطوحی ست.

سطح مقاومت resistance : نقطه یا قیمتی ست که روند قیمتی با رسیدن به آن تغییر می کند و در مسیر صعودی با این نقطه تماس پیدا می کند و مقاومت، مانع از رشد بیشتر قیمت سهم خواهد شد لذا بهترین نقطه برای فروش، نقاط نزدیک به چنین سطوحی هستند.

در هر دو سطح حمایت و مقاومت احتمال شکست وجود دارد و در آینده شرایط شکست آنها را خواهیم گفت.